課程描述INTRODUCTION
· 董事長· 總裁· 財務(wù)總監(jiān)· 中層領(lǐng)導(dǎo)
日程安排SCHEDULE
課程大綱Syllabus
企業(yè)投融資創(chuàng)新課程
課程背景
當(dāng)中國特色社會主義進入新時代之后,金融工具對于實體經(jīng)濟助力作用日益顯著,與此同時產(chǎn)業(yè)升級也促進了金融行業(yè)的創(chuàng)新和發(fā)展,因此系統(tǒng)化掌握金融工具與企業(yè)融資創(chuàng)新對于企業(yè)成長、產(chǎn)融結(jié)合以及個人職業(yè)發(fā)展均具有深遠意義。十九大、二十大的召開,金融監(jiān)管環(huán)境有新的變化,對企業(yè)投融資創(chuàng)新和資本運作提出了新的要求。
FACEBOOK、微軟、抖音、騰迅、百度奇跡的意義在哪里? 這些企業(yè)的價值、利潤跟資金、勞動、技術(shù)投入之間是嚴重的“非線性函數(shù)”!他們的奇跡靠的是通過投融資創(chuàng)新和資本運作,使得企業(yè)業(yè)務(wù)、規(guī)模、品牌實現(xiàn)跨越式發(fā)展,并在資本市場上實現(xiàn)價值增值、資本套現(xiàn)。
趙紅衛(wèi)老師從戰(zhàn)略的高度和國際的視野出發(fā),從宏觀金融監(jiān)管環(huán)境與企業(yè)投融資結(jié)構(gòu)變遷分析入手,系統(tǒng)化梳理與講授企業(yè)常見各項融資工具及其創(chuàng)新演化歷程,進而深度剖析市場熱點金融工具。結(jié)合實戰(zhàn)案例,挖掘企業(yè)投融資創(chuàng)新與資本運作的內(nèi)在邏輯、產(chǎn)融結(jié)合的路徑、資本運作的模式,把企業(yè)發(fā)展與投融資創(chuàng)新、資本運作緊密結(jié)合起來,旨在幫助企業(yè)實現(xiàn)可持續(xù)性與跨越式發(fā)展。
課程收益
了解當(dāng)前金融監(jiān)管環(huán)境與企業(yè)投融資結(jié)構(gòu)變遷
熟悉當(dāng)前熱點投融資工具的創(chuàng)新與演化
掌握企業(yè)融資的流程與模式
掌握利用并購、基金等工具實現(xiàn)資本運作的模式
全面了解國內(nèi)外主要資本市場現(xiàn)狀
全面了解企業(yè)股權(quán)投資管理的程序和方法
融資策略和融資方案的制定、融資渠道的選擇及實戰(zhàn)融資管理演練
全面了解知識產(chǎn)權(quán)價值化、戰(zhàn)略賦能、引入戰(zhàn)略投資者、戰(zhàn)略聯(lián)盟的程序和方法
了解企業(yè)國內(nèi)外上市的標準、程序和方法
掌握商業(yè)計劃書BP的編制和運用
全面了解頂層架構(gòu)(VIE)設(shè)計和運用
課程對象:
董事長、股東、總裁/總經(jīng)理、首席財務(wù)官/財務(wù)總監(jiān)、總會計師、董秘等企業(yè)中高層管理者
課程大綱
第一單元 當(dāng)前金融監(jiān)管環(huán)境與企業(yè)投融資結(jié)構(gòu)變遷
一、金融監(jiān)管環(huán)境分析
1、我國新時代宏觀經(jīng)濟轉(zhuǎn)型與發(fā)展的趨勢
2、我國新時代宏觀經(jīng)濟轉(zhuǎn)型與發(fā)展的趨勢根本特點
3、7月24日中共*政治局會議精神1-2
4、增長動能轉(zhuǎn)換背景下的金融監(jiān)管體系變遷
5、2023年金融監(jiān)管機構(gòu)改革帶來的變化
6、當(dāng)前金融監(jiān)管政策分析
7、金融的紅線和底線
8、房地產(chǎn)“三紅線”、“四分檔”政策
二、強監(jiān)管背景下的資本市場與投融資變遷
1、資管新規(guī)對整體金融市場與企業(yè)融資路徑的影響
2、國家基建相關(guān)戰(zhàn)略及投融資運作模式的演變
3、直接融資、資本市場和“政改企”成為投融資轉(zhuǎn)型的重要新方向
4、我國片區(qū)開發(fā)(區(qū)域綜合開發(fā))戰(zhàn)略及投融資運作模式創(chuàng)新
5、我國城市更新戰(zhàn)略及投融資運作模式創(chuàng)新
6、我國鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略及投融資運作模式創(chuàng)新
7、市政工程項目投融資創(chuàng)新模式及實踐(五種模式案例、條件、流程、風(fēng)控;還可選鐵路項目、高速公路項目)
8、TOD項目投融資運作模式創(chuàng)新(五種模式案例、條件、流程、風(fēng)控)
9、EOD項目投融資運作模式創(chuàng)新(申報流程、合規(guī)要求、案例)
第二單元 基于多層次資本市場的融資實務(wù)及可能存在的風(fēng)險
一、權(quán)益(上市股權(quán))融資要點及風(fēng)險
1、國內(nèi)外資本市場概述
2、注冊制解析
3、赴*上市標準、程序、途徑:IPO\\DPO\\RTO\\SPAC\\APO\\ADR
4、香港上市標準、程序、途徑
5、國內(nèi)上市標準、程序、途徑
6、境內(nèi)外上市優(yōu)勢對比
7、上市啟動流程
8、商業(yè)計劃書(BP)格式舉例
9、企業(yè)上市準備:輔導(dǎo)機構(gòu)、頂層架構(gòu)設(shè)計、上市材料審批、BP、業(yè)務(wù)賦能、財務(wù)報表合并
10、VIE架構(gòu)示意圖
11、上市公司再融資(方式、條件、流程)
【案例分析】印尼太河集團赴美上市案例、螞蟻金服被終止上市的原因、創(chuàng)業(yè)板上市案例
二、債務(wù)融資要點及風(fēng)險
1、中國債券市場格局
2、主要債券市場之間比較
3、我國各種類別債券的監(jiān)管情況
4、銀行間交易發(fā)債市場、證券交易發(fā)債市場
5、主要發(fā)債品種的發(fā)行條件和流程:
1)企業(yè)債:定義、特征、發(fā)行條件、流程
2)公司債:定義、特征、發(fā)行條件、流程
3)PPN:定義、特征、發(fā)行條件、流程
4)短融:定義、特征、發(fā)行條件、流程
5)中票:定義、特征、發(fā)行條件、流程
6)企業(yè)債、公司債與中票的區(qū)別:
【案例分析】江蘇XX集團發(fā)企業(yè)債
第三單元 投融資工具的創(chuàng)新路徑與方向
1、傳統(tǒng)融資工具受到的沖擊與影響
2、直接融資和間接融資區(qū)別及各自特點
3、融資工具從“間接融資”到“直接融資”的演變邏輯
4、永續(xù)債的運行邏輯與“去杠桿”背景
5、永續(xù)債EDS融資條件、案例、風(fēng)險防范
6、存量資產(chǎn)證券化ABS模式與資本運作路徑
7、ABS融資條件、案例、風(fēng)險防范
8、供應(yīng)鏈資條件、案例、風(fēng)險防范
9、消費金融與大數(shù)據(jù)風(fēng)控的關(guān)鍵
10、股權(quán)投資:企業(yè)盡職調(diào)查、股權(quán)價值評估、討論決策、投后管理
1)股權(quán)投資舉例—*控股相對控股
2)天使投資
3)VC:風(fēng)投的特點、風(fēng)投企業(yè)
4)PE:投資的特點、投資全流程
5)MBO:作用、一般流程、收購特點和方式、MBO案例、MBO融資舉例
6)股權(quán)投資舉例:尚德公司、盛大網(wǎng)絡(luò)、攜程網(wǎng)、阿里巴巴、騰訊
【案例分析】《奪路而逃》電影投資、麗恒光微投資
第四單元 資本運作概述
一、資本運作的概念
1、什么是資本運作
2、廣義的資本運作
3、狹義的資本運作
二、資本運作的特征
1、資本運作的流動性
2、案例
3、資本運作的增值性
4、案例
5、資本運作的不確定性
6、案例
三、資本運作的重要意義
四、資本運作的發(fā)展趨勢
第五單元 以并購重組為核心的間接證券化模式
一、并購概述
二、并購框架
三、并購估值
1、影響估值的因素
2、估值的依據(jù)
3、市盈率法:PE、PS、PB、PEG、EV/EBITDA
4、資產(chǎn)價值基礎(chǔ)法:
5、凈現(xiàn)值法:
6、并購案例分析
四、選擇最優(yōu)的并購模式
【案例分析】阿里并購吉鑫控股
五、并購重組整合
【案例分析】吉利并購沃爾沃成功整合案例
六、企業(yè)重組
1、企業(yè)法律形式改變,也稱改制或轉(zhuǎn)制
2、債務(wù)重組:流程、方式、示意圖、會計處理
3、股權(quán)收購(回購)
4、資產(chǎn)收購
5、合并、分立
6、分拆上市(案例:上海城投)
7、資產(chǎn)剝離、資產(chǎn)出售
8、資產(chǎn)置換、資產(chǎn)托管
【案例分析】均勝電子借殼上市并購重組三部曲
【案例分析】中國鐵物破產(chǎn)重整后借殼原一汽夏利
【案例分析】2022年并購舉例
【案例分析】2022年1-10月的并購重組上會情況
第六單元 以產(chǎn)業(yè)基金為核心的企業(yè)融資與資本運作模式創(chuàng)新
一、產(chǎn)業(yè)基金、私募基金與并購基金的基礎(chǔ)知識
1、基金工具成為驅(qū)動新舊動能轉(zhuǎn)換的重要金融工具
2、基金的概念與運作模式
3、基金的分類與監(jiān)管
二、產(chǎn)業(yè)基金運作模式與案例詳解
1、產(chǎn)業(yè)基金參與經(jīng)濟轉(zhuǎn)型的典型模式解析
2、產(chǎn)業(yè)基金參與傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施相關(guān)的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型
【案例分析】某政府母基金典型案例解讀
【案例分析】以建筑企業(yè)為主導(dǎo)的產(chǎn)業(yè)基金案例解讀
三、不動產(chǎn)投資信托基金REITs模式與案例詳解
1、REITs模式解析
2、REITs模式特點
3、綠色PPP項目作為底層資產(chǎn)發(fā)行REITs產(chǎn)品的案例分析
第七單元 資本運作的輔助創(chuàng)新工具
一、知識產(chǎn)權(quán)價值化
【案例分析】陜西集群e家30億人民幣的知識產(chǎn)權(quán)注冊實繳
二、戰(zhàn)略賦能
【戰(zhàn)略賦能案例】大玩家娛樂公司
三、引入戰(zhàn)略投資者
【戰(zhàn)略賦能案例】
四、戰(zhàn)略聯(lián)盟
【戰(zhàn)略賦能案例】
企業(yè)投融資創(chuàng)新課程
轉(zhuǎn)載:http://santuchuan.cn/gkk_detail/307295.html
已開課時間Have start time
- 趙紅衛(wèi)
戰(zhàn)略規(guī)劃內(nèi)訓(xùn)
- 戰(zhàn)略管理:從規(guī)劃、解碼與落 吳越舟
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- 他山之石:BLM模型與中國 吳越舟
- 戰(zhàn)略績效管理 ——直線經(jīng)理 劉洪兵
- 企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型與創(chuàng)新模式 吳東翰
- 經(jīng)營績先鋒-戰(zhàn)略解碼與戰(zhàn)略 史玉杰
- 經(jīng)營績先鋒-戰(zhàn)略洞察與戰(zhàn)略 史玉杰
- 公司戰(zhàn)略與組織架構(gòu) 吳越舟
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- 商業(yè)布局戰(zhàn)略管理 王子璐
- 經(jīng)營績先鋒-戰(zhàn)略執(zhí)行與戰(zhàn)略 史玉杰
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